"2010年鲜有国内钢铁企业能舒心地说日子好过。"一位不愿具名的分析人士说。企业销售利润率不断下跌,如同堰塞湖般高悬的社会库存,"无论从哪方面看,情况都不容乐观"。未来,在生产成本难以下挫、盲目生产两大现实的带动下,国内钢企的苦日子恐将延续到2011年。不过,我的钢铁网资讯总监徐向春表示,目前国内钢铁已经适应"高压",将对产品结构、营销策略进行调整,国内钢铁行业仍存在峰回路转的可能。
"升温"是2010年国内钢材市场的关键词,其主要表现在国内需求拉动整体消费旺盛增长。未来,在生产成本难以下挫、盲目生产两大现实的带动下,国内钢企的苦日子恐将延续到2011年。
钢材市场"升温"
毫无疑问,"升温"是2010年国内钢材市场的关键词,其"主要表现在国内需求拉动整体消费旺盛增长"。中商流通生产力促进中心资深专家、社科院《经济蓝皮书》主要撰稿人陈克新说。2010年受固定资产投资和其他主要耗钢指标大幅增长的推动,中国钢材整体需求旺盛。国内下游行业用钢量增长的同时,钢材出口量也颇为喜人。数据显示,2010年前10个月钢材出口量达到3680万吨,同比增长近1倍。全年预计粗钢出口4570万吨左右,比去年增加1950万吨。陈克新说:"初步测算,2010年全年钢材消费量折算成粗钢后(含出口)超过6亿吨,比2009年增长10%以上。持续旺盛的市场需求,为2010年中国钢铁产能的继续释放提供了巨大空间。"2010年前10个月,全国粗钢产量52510万吨,同比增长10.7%;钢材产量66428万吨,同比增长17.2%,预计全年粗钢产量6.3亿吨左右,大约增长10%;钢材产量逼近8亿吨,增长15%左右。按照目前全国粗钢产能7亿吨~8亿吨计算,预计2010年全国粗钢产能利用率已经达到80%~90%。
陈克新告诉笔者:"经过今年钢铁产量的继续释放,尽管中国钢铁产能依然过剩,但其压力大为减轻,并未出现所谓的严重过剩局面。"在上述因素带动下,国内钢材价格呈现震荡上行格局,"其背后的原因除了需求旺盛外,原材料成本增加这一因素也至关重要。"陈克新表示:"2011年中国钢材市场预计继续升温,钢材价格将继续高位运行。"
环顾近3年,中国钢材价格持续震荡上行,3年价位3个台阶。以上海螺纹钢期货主力合约价格为例,在连续两年分别跃上3000元/吨、4000元/吨两个台阶以后,现在已经站稳4500元/吨价位。"预计在2011年内将高位运行,并且会向5000元/吨价位发起冲击,"陈克新称,"成本支撑以及工资成本增加是主要推动力。""多种迹象显示,2011年铁矿石价格还会上涨,其中进口矿平均到岸价格将达到或超过160美元/吨,较2010年前10个月的124美元/吨高出很多。与此同时,近年来食品、居住、交通等生活费用的增加,也要求普遍提高收入水平,加上2011年很有可能开征的环保税,提高煤炭资源税,资源税从量计征改为从价计征,以及增加节能减排投入,还包括进一步理顺的电力、成品油等能源产品价格等因素会进一步推升国内钢企生产成本。"陈克新说。钢企盈利空间被挤压
"具体到国内钢铁企业亏损,原材料的成本居高不下,以及国内钢铁行业产品结构问题,是其亏损的主要原因。"赫荣亮说。近几年,铁矿石、焦炭等成本上升较快。经过十几年,特别是进入2005年和金融危机后,我国钢铁行业投产建设规模大。另外,投产的结构不尽合理,往往出现附加值高的品种,比如板材,甚至卖不过普通螺纹钢的价格,出现亏损的企业,除了部分原料、管理等方面的原因,大部分是产品竞争力不强,市场竞争压力大,导致了产品利润率偏低。"站在钢铁产业链上看,这决定了我国钢铁行业整体利润将长期维持在低位,今年前10个月,销售利润率只有2.8%。"赫荣亮说。此时,分行业看,钢铁行业已经以最低平均利润成为全国行业排名榜中的垫底行业。"明年在成本与市场的双重压力下,明年的钢铁行业整体盈利能力依然很低,将维持在3%左右。"赫荣亮说。
2010年12月20日,兰格钢铁网钢铁信息研究中心市场监测显示,国内重点城市Ф25mm螺纹钢平价已升至4656元/吨,超过20%的同比涨幅已让其他行业羡慕不已,但对于国内钢铁企业来说,生产成本的涨幅远大于钢价涨幅。
以我的钢铁网的指数为例,从2010年年初至今,钢材价格平均指数为155点,2009年该指数平均值是133.4点。以此计算,今年钢材价格指数平均值上升了16.2%。"在原材料矿石价格指数上,涨幅绝不仅仅是16.2%。"徐向春说。去年铁矿石价格平均指数为96.7点,截至12月13日,该指数已攀升至152.8点,足足飙升了58%。而在另一方面,根据中钢协对75户大中型钢铁企业统计的数据显示,2010年前10个月,企业实际采购成本中,炼焦煤同比上涨27.21%,喷吹煤上涨15.05%,冶金焦上涨12.34%,国产精矿粉上涨29.35%。综合测算,2010年1至10月炼钢生铁的实际制造成本比2009年同期上升21%,呈现逐月攀升态势。
综合上述两方因素,徐向春表示:"国内钢材价格的涨幅远不及铁矿石价格的涨幅。""然而飞速上扬的生产成本仅是一个方面。"分析人士指出,由于国内钢企存在盲目生产以及钢铁产能过大这两大弊端,生产增速远超过需求增速。偏高的钢铁生产总量面前又是出口退税、贸易保护主义、人民币升值等重重阻碍,间接减少了后两个月钢铁企业的出口总量。一涨一跌两头作用,进一步挤压了钢企盈利空间。
罗冰生,中国钢铁工业协会常务副会长。在近期的钢铁大会上,他透露,2010年前10个月,大中型钢铁企业销售利润率为2.8%,最低的7月份只有1.16%。而在2010年年初该数据还能达到3.25%。中商流通生产力促进中心分析师赫荣亮表示:"在未来,钢铁行业的销售利润率低恐成常态。""首先,从钢铁工业的全球转移轨迹来看,钢铁工业从欧洲转移到美国,再到日韩,现在到了中国,下一个将是印度,这个趋势很强,"赫荣亮表示,"钢铁行业生产成本最低,流通成本最低,成为钢铁企业全球布局的一个关键。""而从价值链角度看,全球产业链利润分配重心在向原料转移,制造业在其产业链中能够留住利润的能力在逐步下降,产业链利润开始重新分配,延伸到以前一直不被重视的上游行业,这就是产业链利润分配格局的转变,"赫荣亮说:"由此产生了国际产业转移,钢铁行业的国际转移,就是印证了这一点。"